В новом выпуске All-In Podcast участники обсудили важнейшие события мировой повестки: от геополитического сближения Дональда Трампа и Си Цзиньпина до затяжного кризиса в секторе программного обеспечения (SaaS). Особым гостем выпуска стал Марк Бениофф, генеральный директор Salesforce, который поделился взглядом на трансформацию бизнеса под влиянием ИИ и рассказал о своих методах сохранения устойчивости в периоды рыночных потрясений. Завершился эпизод тревожным прогнозом Дэвида Фридберга о глобальном климатическом явлении Эль-Ниньо, способном спровоцировать мировой продовольственный кризис.
🤝 Саммит Трампа и Си Цзиньпина: новый раздел мира 1:18
Первый за семь лет визит американского лидера в Китай ознаменовал попытку стабилизации отношений между сверхдержавами. По словам ведущего Джейсона Калаканиса, основными итогами первого дня стали договоренности по Ирану: Китай согласился, что Ормузский пролив должен оставаться открытым, а Иран не должен обладать ядерным оружием .
В вопросе Тайваня Си Цзиньпин высказался жестко, предупредив, что «неправильное обращение» с этим вопросом может привести к столкновению . Тем не менее, рынок прогнозов PolyMarket оценивает вероятность вторжения Китая на Тайвань в 2024 году всего в 6% при объеме торгов в $23 млн .
Ключевые экономические договоренности:
- Китай обязался закупить больше сои, нефти и СПГ из США .
- Подписан контракт на поставку 200 самолетов Boeing .
- В делегации Трампа присутствовали главы крупнейших корпораций: Илон Маск (Tesla), Дженсен Хуанг (Nvidia), руководители Visa, Mastercard и Cargill .
Чамат Палихапития полагает, что за закрытыми дверями лидеры фактически «делят пирог» мирового влияния . По его мнению, Китай нуждается в энергии и технологиях, а США — в деэскалации присутствия Китая в Латинской Америке и на Ближнем Востоке . Дэвид Фридберг добавил, что успех Трампа будет зависеть от того, сможет ли он конвертировать эти сделки в рабочие места и снижение стоимости товаров для американцев перед промежуточными выборами .
📉 «Саас-покалипсис»: выживет ли традиционное ПО? 31:45
Сектор SaaS переживает тяжелые времена: капитализация Salesforce упала на 37% (потеря $90 млрд), ServiceNow — на 42%, Workday — на 45% . Рынок опасается, что ИИ сделает традиционные инструменты вроде Slack или HubSpot ненужными.
Марк Бениофф, руководящий Salesforce 27 лет, назвал это «очередным Саас-покалипсисом» . Его основные тезисы:
- Переоценка рынка: Многие компании сейчас торгуются с мультипликатором 2x к выручке, чего раньше не случалось с лидерами индустрии .
- Эффективность ИИ: Salesforce планирует потратить около $300 млн на токены Anthropic в этом году для автоматизации кодинга и маркетинга .
- Стратегия: Компания инициировала масштабный обратный выкуп акций на сумму $50 млрд .
Чамат Палихапития утверждает, что «нижний сегмент рынка ПО практически мертв», но крупные монолиты вроде Salesforce выстоят благодаря глубоким связям с корпоративными клиентами . Он считает, что скоро инвесторы начнут задавать вопрос об окупаемости (ROI) триллионов долларов, вложенных в ИИ-токены .
⚔️ Конфликт OpenAI и Apple: сорванное партнерство 47:31
Согласно сообщениям Bloomberg, OpenAI рассматривает возможность подачи иска против Apple из-за неудачного партнерства по интеграции ChatGPT в Siri .
Основные претензии OpenAI:
- Apple требует, чтобы пользователи явно произносили «ChatGPT» для получения результатов, что ограничивает использование .
- Отсутствие продвижения интеграции со стороны Apple .
- Ожидаемые миллиардные доходы от подписок не материализовались .
Марк Бениофф отметил, что Apple раздражена попытками OpenAI создавать собственное «железо» и наймом их бывшего гуру дизайна Джони Айва . Дэвид Фридберг предположил, что Apple в итоге может вернуться к сотрудничеству с Google (Gemini), так как их поисковое партнерство приносит Apple $20 млрд в год . Джейсон Калаканис выразил мнение, что будущее за локальными моделями ИИ, работающими прямо на мощном «железе» Mac, что обеспечит приватность данных .
🧠 Мультисенсорный ИИ и новая реальность 57:04
Обсуждение коснулось новых разработок в области ИИ, в частности демонстрации «Thinking Machines» от Миры Мурати (OpenAI), где модель в реальном времени анализирует окружающий мир через камеру и микрофон .
Марк Бениофф считает, что мультисенсорные модели — это следующий гигантский шаг к AGI (общему искусственному интеллекту) . Он подчеркнул, что человеческий мозг — это тоже мультисенсорный биологический компьютер, и ИИ должен имитировать этот подход .
Технологические прогнозы:
- Apple патентует камеры в наушниках AirPods для постоянного мониторинга реальности пользователя .
- Постоянная работа таких моделей увеличит потребность в вычислительных токенах в 1000 раз .
- Бениофф утверждает, что между пользователем и крупными моделями (LLM) появится «промежуточный слой», который будет перенаправлять простые задачи дешевым моделям, экономя ресурсы .
🌋 Science Corner: супер-Эль-Ниньо и угроза голода 1:03:06
Дэвид Фридберг представил пугающие данные о состоянии мирового океана. Температура поверхности воды сейчас на 4°C выше нормы — это рекорд с 1877 года .
Цифры катастрофы:
- Океаны накопили 11 млн тераватт-часов избыточной энергии .
- Это эквивалентно энергопотреблению человечества за 500 лет .
Последствия, по мнению Фридберга:
- Индия: Высокая вероятность срыва муссонов. Под угрозой выживание 150 млн фермеров и продовольственная безопасность 1,5 млрд человек .
- Латинская Америка: Засухи в Бразилии могут уничтожить экспортный урожай, что ударит по мировой экономике .
- США: Риск экстремальных лесных пожаров в Канаде и «тепловых куполов» (температуры выше 41°C уже в мае) .
Фридберг предупредил, что сочетание климатического шока и дефицита удобрений из-за конфликта в Ормузском проливе создаст «двойной удар» по глобальной стабильности .
💎 Вторичный рынок и «пуля в голову» SPV 1:11:35
В завершение участники обсудили решение компании Anthropic аннулировать сделки через сложные многоуровневые SPV (специальные инвестиционные структуры) .
Чамат Палихапития жестко раскритиковал практику создания SPV внутри SPV, назвав их «рецептом катастрофы» из-за скрытых комиссий и двойного carry . Он призвал технологические компании (SpaceX, Anthropic, OpenAI) быстрее выходить на IPO, чтобы рационализировать структуру капитала и прекратить «фантазии о оценках» на частном рынке . Марк Бениофф поддержал коллегу, отметив, что только публичный рынок дает честную оценку инновациям .
