В эфире Bloomberg Technology ведущие Кэролайн Хайд из Нью-Йорка и Эд Ладлоу из Сан-Франциско обсуждают тектонические сдвиги в индустрии полупроводников, вызванные новыми анонсами генерального директора Nvidia Дженсена Хуанга на выставке Computex. Главной темой выпуска стало вторжение Nvidia на рынок центральных процессоров (CPU) для ПК, которое ставит под угрозу многолетнее доминирование Intel и AMD, а также грядущее крупнейшее IPO компании SpaceX и развитие «агентского ИИ».
💻 Nvidia переосмысляет ПК: суперчип RTX Spark 0:55
Nvidia, десятилетиями доминировавшая на рынке графических процессоров (GPU) для гейминга, официально представила амбициозный проект — процессор для ПК, способный конкурировать с традиционной архитектурой x86 . Новый суперчип получил название RTX Spark.
Технические характеристики устройства, представленного Дженсеном Хуангом:
- Архитектура: Построена на базе ARM в партнерстве с MediaTek .
- Производительность: GPU поколения Blackwell с 6144 ядрами CUDA, обеспечивающий 1 петафлопс производительности в задачах ИИ .
- Процессор: Кастомный 20-ядерный CPU Grace.
- Память: 128 ГБ унифицированной памяти, соединенной через интерфейс NVLink .
Ян Кинг, ведущий эксперт Bloomberg по полупроводникам, отмечает, что рынок отреагировал на этот анонс падением акций Intel и AMD на фоне роста Nvidia и ARM (последняя подскочила на 16%) . По мнению Кинга, хотя попытки внедрить ARM в ПК предпринимались и ранее (успешнее всего это сделала Apple), сейчас за дело берется Nvidia — компания с колоссальными ресурсами и устоявшимся брендом. На вопрос журналистов о конкретных преимуществах перед решениями Qualcomm, Nvidia ответила лаконично: «Смотрите и увидите» .
📈 Стратегии инвесторов: за пределами Nvidia 4:11
Мэтт Уитмер из Allspring Global Investments подчеркивает, что несмотря на лидерство Nvidia, инвесторам необходимо диверсифицировать портфели . Он выделяет пять ключевых слоев цепочки создания стоимости ИИ:
- Энергетика (включая ядерную энергетику для дата-центров) .
- Инфраструктура (чипы и вычислительные мощности).
- Гиперскейлеры (облачные провайдеры).
- Модели ИИ.
- Прикладной слой (Software, автоматизирующее рабочие процессы) .
По словам Уитмера, наиболее интересные возможности сейчас лежат в прикладном слое (application layer), где компании используют ИИ для повышения производительности . В то же время сохраняются опасения по поводу дефицита памяти (DRAM и NAND), который может стать «бутылочным горлышком» всей индустрии .
🚀 SpaceX: IPO на 2 триллиона долларов и новые правила биржи 10:19
Подготовка к IPO SpaceX уже меняет ландшафт Уолл-стрит. По данным аналитиков Bloomberg Intelligence, оценка компании может достичь почти $2 трлн . Илон Маск позиционирует SpaceX как гибрид ракетной компании и ИИ-технологий с потенциальным объемом рынка в $28,5 трлн .
Репортер Изабель Ли отмечает исключительность этого размещения:
- Изменение правил индексов: Компании вроде NASDAQ и FTSE Russell сокращают «период ожидания» после листинга. Для NASDAQ он может сократиться с 3 месяцев до 15 дней, а для FTSE — до 5 дней .
- Ретейл-инвесторы: SpaceX планирует выделить до 30% акций (по другим данным — 5% для сотрудников и друзей без периода lock-up ) для розничных инвесторов.
- Риск концентрации: Аналитик Скотт Сольник предупреждает, что для многих инвесторов ставка на Tesla и SpaceX — это, по сути, ставка на личность Илона Маска, что создает риск чрезмерной концентрации капитала на одном человеке .
🤖 Робототехника и «Агентский ИИ» 16:58
Генеральный директор Luma AI Амит Джейн объявил об открытии научной лаборатории, сфокусированной на проблеме генерализации в робототехнике . В отличие от современных роботов, обучаемых конкретным задачам, цель Luma AI — создать системы, способные решать любые задачи в физическом мире, опираясь на мультимодальные данные из интернета .
Джейн настаивает на концепции «открытой науки» (open science):
- По его мнению, недопустимо, чтобы одна-две компании контролировали средства производства будущего .
- Физический ИИ будет внедряться быстрее обычного из-за прямого экономического эффекта в медицине, производстве и быту .
В то же время Дженсен Хуанг продвигает идею «Эры агентов» (Agentic Age). Он утверждает, что миллиарды интеллектуальных агентов станут главными потребителями программного обеспечения, что вызовет новый бум в софтверных компаниях вроде ServiceNow и Adobe . Хуанг называет «полной чушью» опасения о сокращении рабочих мест: по его словам, ИИ повышает потребность в инженерах, которые будут управлять этими агентами .
🍎 Apple и экспансия на рынке носимых устройств 13:59
Марк Гурман обсуждает долгосрочную стратегию Apple на рынке умных очков. Он проводит аналогию с запуском Apple Watch в 2015 году, который практически уничтожил средний сегмент рынка механических часов (Fossil, Swatch, Movado), не затронув при этом люксовые бренды вроде Rolex .
Ожидается, что Apple выпустит легкие и относительно недорогие умные очки, работающие в паре с iPhone . Это создаст прямую конкуренцию продуктам Meta и Ray-Ban. Гурман подчеркивает, что это будет отдельная категория, отличная от тяжелой и дорогой гарнитуры Vision Pro .
🗽 Нью-Йорк против Кремниевой долины 32:19
Джули Сэмюэлс, глава TechNYC, заявляет о растущем статусе Нью-Йорка как технологического хаба.
- Темпы найма в техсекторе Нью-Йорка в два раза выше, чем в Сан-Франциско .
- В городе базируется более 9000 стартапов.
- Гиганты вроде OpenAI и Anthropic активно расширяют здесь свои офисы для работы над монетизацией и внедрением технологий в финансовый и медицинский секторы .
Сэмюэлс иронично разделяет культуру двух побережий: «В Сан-Франциско вы встречаете айтишников, живущих в городе. В Нью-Йорке вы встречаете нью-йоркцев, которые работают в IT» .
